Обзор ПАО Банк «АВАНГАРД», структура предприятия, акции, финансовые показатели

Банк «АВАНГАРД»

Один из крупнейших российских универсальных коммерческих банков

Основным направлением деятельности ПАО АКБ «АВАНГАРД» является расчётно-кассовое обслуживание и кредитование коммерческих предприятий, а также привлечение средств населения во вклады, выпуск и обслуживание кредитных карт для физических лиц.

Головной офис банка находится в Москве.

Источник: 2gis.ru
Источник: 2gis.ru

Банк «Авангард» вошёл в рейтинг лучших банков мира The World’s Best Banks 2020 по версии журнала Forbes и занял шестое место среди российских коммерческих банков.

Обзор рынка

ПАО АКБ «АВАНГАРД» ведёт деятельность преимущественно на территории Российской Федерации, и основные активы банка также находятся на территории нашей страны.

В российском банковском секторе происходит консолидация рынка за счёт увеличения доли наиболее крупных участников, что ведёт к постепенному сокращению количества банков вместе с ужесточением контроля за их финансовой деятельностью со стороны надзорных органов.

На начало 2020 г. количество кредитных организаций в России достигло исторического минимума и составило 402, с учётом отзыва лицензий, а также ликвидаций и присоединения к другим банкам. Из-за пандемии коронавируса и ухудшения экономической ситуации в стране в 2020 г., вследствие введения жёстких ограничительных мер, количество действующих банков продолжило сокращаться и на 1 сентября составило 378 организаций.

Количество банковских организаций в России, ед.

Согласно данным Банка России, совокупные активы банковского сектора страны на начало 2020 г. составили рекордные 96,58 трлн руб., что соответствует 87,8% от ВВП. При этом на банки из топ-5 приходится 61,3% всех активов банковского сектора на 1 сентября 2020 г.

Совокупные активы банковского сектора РФ, млрд руб.

Источник: данные Банка России
Источник: данные Банка России

Собственные средства банков составили 10,98 трлн руб., что также является рекордным показателем.

Собственные средства (капитал) банковского сектора РФ, млрд руб.

Источник: данные Банка России
Источник: данные Банка России
Обзор бизнеса

ПАО АКБ «АВАНГАРД» имеет генеральную лицензию на осуществление банковских операций, является одним из крупнейших участников рынка банковских услуг в России и членом Московского банковского союза (МБС).

Региональная сеть банка включает триста офисов, расположенных в 75 городах по всей стране. Банк является ключевым активом для крупной промышленно-финансовой группы, которая имеет в составе предприятия аграрно-промышленного сектора, а также финансовые и инвестиционные компании.

Источник: 2gis.ru
Источник: 2gis.ru

Основными направлениями деятельности, на которые приходится 73,5% всех доходов банка «Авангард», являются услуги кредитования, операции с иностранной валютой, а также оказание прочих банковских услуг физическим и юридическим лицам. Кроме того, в 2019 г. банк получил 17,5% выручки в виде дополнительного дохода от операций с ценными бумагами.

Структура доходов ПАО АКБ «АВАНГАРД» в 2019 г., %

Источник: Годовой отчёт ПАО АКБ «АВАНГАРД» за 2019 г.
Источник: Годовой отчёт ПАО АКБ «АВАНГАРД» за 2019 г.

По итогам 2019 г. клиентский портфель банка насчитывает свыше 100 тысяч корпоративных клиентов, а комиссионные доходы от данного направления принесли рекордные 6 млрд руб.

Комиссионные доходы корпоративных клиентов

Банк развивает собственный проект «Авангард Интернет-банк», который интегрирован с основными и наиболее популярными бухгалтерскими сервисами: «1С: Предприятие», «Моё дело», «Контур. Эльба» и «Контур. Бухгалтерия». Существуют версии для смартфонов и планшетов, что позволяет клиентам пользоваться услугами банка удалённо в удобной для них программе.

Розничный клиентский портфель ПАО АКБ «АВАНГАРД» насчитывает около 1 млн частных клиентов. Основным продуктом данного направления являются банковские кредиты. За 2019 г. объём эмиссии банковских карт составил 4,9 млн штук, что на 10% больше, чем за 2018 г.

Объем эмиссии банковских карт, млн шт.

Помимо обслуживания физических и юридических лиц, банк «Авангард» совершает операции на финансовых рынках и управляет портфелем ценных бумаг и долговых обязательств эмитентов из различных отраслей экономики. На 1 января 2020 г. общий объём портфеля ценных бумаг ПАО АКБ «АВАНГАРД» составил 29,7 млрд руб.

Также частью банковской деятельности является совершение наиболее распространённых финансовых операций: аккредитивы, инкассо, а также все виды банковских гарантий, в том числе в пользу налоговых и таможенных органов, государственных и муниципальных организаций.

Структура акционерного капитала банка на 30.06.2020, %

Источник: список аффилированных лиц ПАО АКБ «АВАНГАРД»
Источник: список аффилированных лиц ПАО АКБ «АВАНГАРД»

Контролирующим акционером банка является его основатель и председатель совета директоров Кирилл Вадимович Миновалов, который владеет 99,3% акций через подконтрольную компанию ООО «АЛЬКОР ХОЛДИНГ ГРУПП».

Прочим акционерам принадлежит менее 1% акций ПАО АКБ «АВАНГАРД».

Финансовые показатели (по МСФО)

Динамика активов

Активы банка снижаются и по итогам 2019 г. составили 120,1 млрд руб., что является многолетним минимумом.

Капитал и обязательства

Капитал растёт с 2017 г. и по итогам 2019 г. достиг рекордных 28,4 млрд руб. Обязательства, наоборот, сокращаются и составили 91,7 млрд руб. в 2019 г.

Чистые процентные доходы, млн руб.

Чистые процентные доходы падают на фоне снижения процентной ставки Центробанка.

Чистые комиссионные доходы, млн руб.

Чистые комиссионные доходы, наоборот, растут и составили рекордные 7,2 млрд руб. по итогам 2019 г.

Чистая прибыль и операционная прибыль

Операционная прибыль демонстрирует растущую динамику, а чистая прибыль стагнирует.

Денежный поток, млн руб.

Показатели денежного потока стагнируют после падения по итогам 2017 г. За 2019 год банк зафиксировал отрицательный операционный денежный поток по результатам своей деятельности.

История дивидендных выплат

Дивидендная политика банка утверждена советом директоров в марте 2020 г. В соответствии с документом при определении размера будущих дивидендных выплат учитываются размер прибыли, потребности в капитале для реализации собственной стратегии, интересы акционеров, а также общие экономические факторы, влияющие на деятельность банка. АКБ «АВАНГАРД» стабильно выплачивает дивиденды с 2018 г.

Основные риски для миноритарных акционеров
  • Общая экономическая ситуация в России и мире.

  • Падение доходов населения и увеличение доли невозвратных кредитов.

  • Волатильность на финансовых рынках и убытки от работы с ценными бумагами.

  • Необходимость сохранять достаточность капитала, чтобы соответствовать требованиям Банка России.

  • Ужесточение контроля за деятельностью банка и отзыв банковской лицензии.

  • Рост конкуренции и консолидация рынка банковских услуг наиболее крупными игроками.

  • Стратегические ошибки топ-менеджмента и неэффективная инвестиционная программа.

  • Недружественные действия со стороны контролирующего акционера.

__

Чтобы купить акции этой или любой другой понравившейся компании, откройте брокерский счёт в «Открытие Брокер». Это можно сделать не выходя из дома — просто заполните необходимые формы, и уже сегодня вы получите доступ к торгам. Присоединяйтесь к нашей команде!