Меню
Меню

Теория волн Эллиотта. Заключение

Построение канала и основные правила теории волн Эллиотта
Владимир Белогорохов
Частный инвестор, аналитик

Согласованность между графическим анализом и волновой теорией проявляется и в построении каналов. Эллиотт использовал канал как метод получения ценовых ориентиров для хода в импульсной волне. То есть линия тренда, проведённая по точкам начала первой волны и минимуму второй, является нижней границей канала, а параллель становится ориентиром для развития третьей волны. Кроме того, завершение третьей волны подтверждается прорывом нижней границы канала.

Рис. 1. Построение каналов

Третья волна способна выскочить за верхнюю границу, что свидетельствует о растущей динамике рынка. В этом случае канал перерисовывают уже с учётом фактического положения цены.

Следующий канал строят по коррекционным волнам 2 и 4, а параллель — через вершину третьей волны. Пятая волна способна достаточно близко подходить к верхней границе, а прорыв нижней границы канала указывает на её окончание.

Рис. 2. Окончательный канал

Основание четвёртой волны является целевым ориентиром и сдерживает падение цены.

После того как прошли пять волн восходящей тенденции, а рынок вступил в медвежью фазу, коррекция АВС обычно не опускается ниже четвёртой волны.

У этого правила есть исключения, поэтому не стоит рассматривать основание четвёртой волны как непробиваемое препятствие!

Основные принципы и правила теории волн Эллиотта
  1. Полный цикл бычьего рынка состоит из восьми волн: пять волн роста, за которыми следуют три волны падения.

  2. Тенденция подразделяется на пять волн в направлении следующей, более продолжительной тенденции.

  3. Коррекция всегда состоит из трёх волн.

  4. Простые коррекции бывают двух типов: зигзаги (5-3-5) и плоские волны (3-3-5).

  5. Треугольники, как правило, образуются на четвёртых волнах и предшествуют последней волне. Треугольник может также быть корректирующей волной В.

  6. Любая волна является частью более длинной и подразделяется на более короткие.

  7. Иногда одна из импульсных волн растягивается. Остальные две должны оставаться равными по времени и протяжённости.

  8. Математической основой теории волн Эллиотта является последовательность Фибоначчи.

  9. Количество волн, образующих тенденцию, совпадает с числами Фибоначчи.

  10. Коэффициенты Фибоначчи и основанные на них отношения длины коррекции используются для определения ценовых ориентиров. Отношение длины коррекции к предыдущему движению рынка часто равно 62%, 50% и 38%.

  11. Правило чередования предупреждает, что не следует ждать одинакового проявления ценовой динамики два раза подряд.

  12. Медвежьи рынки не должны опускаться ниже основания четвёртой волны.

  13. Четвёртая волна не должна перехлестываться с первой волной (правда, это правило иногда нарушается на фьючерсных рынках).

  14. Основными аспектами теории волн Эллиотта являются (в порядке значимости): форма волны, соотношение волн и время.

  15. Лучшие результаты волновой анализ демонстрирует на массовых рынках, например, на рынке золота.

  16. Теория волн должна применяться в сочетании с другими инструментами технического анализа.
Инструменты Фибоначчи

При построении целей для каждой из коррекционных волн можно использовать уже известный нам инструмент — уровни Фибоначчи. Для получения целевых ориентиров второй волны в качестве начала и окончания движения принимается ход, пройденный волной 1. Для волны 4 за пройденное расстояние принимается волна 3, при этом ни первая, ни вторая не участвуют в измерении. Для коррекции АВС принимается весь пятиволновой ход, от начала первой волны и до окончания пятой.

Цель для третьей волны определяется с помощью другого инструмента — расширение Фибоначчи. В качестве первой и второй точки хода выступает начало и окончание первой волны, а в качестве завершения коррекции принимается минимум, образованный второй волной.

Волновой принцип Эллиотта считается наиболее исчерпывающим теоретическим инструментом, обладающим отличным свойством к прогнозированию.

Однако, как и любой другой инструмент технического анализа, волновая теория имеет плюсы и минусы, приверженцев и противников. Основные доводы противников теории заключаются в том, что её прогностические способности не настолько велики, как это пытаются представить её защитники, присутствует субъективность в оценке и разложении графика на волны. Наличие одновременно не одного и не двух, а трёх и более вариантов развития волн создаёт неопределённость в действиях трейдера.

Не стану навязывать своё мнение читателям относительно правильности суждений о данной теории, но хочу предостеречь!

У вас не должно возникать мыслей, что волновая теория, как и любой другой инструмент технического анализа, есть тот самый «Грааль», который позволит быстро и сказочно разбогатеть на бирже.

Только проверка на собственном опыте позволит получить ответ на вопрос, подходит ли этот метод лично вам или нет.

Информация, представленная в статье, не является призывом или рекомендацией к действию. Принимая решение совершать торговые операции на финансовых рынках, вы в полной мере осознаёте и принимаете на себя все риски.

При подготовке данного цикла статей были использованы материалы из книг: Альфред Фрост, Роберт Пректер «Полный курс по закону волн Эллиотта», Глен Нили «Мастерство анализа волн Эллиотта».

__

Понравилась статья? А у нас таких много! Подписывайтесь на еженедельную рассылку — и подборки самых актуальных, полезных и интересных материалов будут еженедельно приходить прямо на вашу электронную почту!

Больше интересных материалов