Принципы построения торговой системы. Заключение

Основные принципы управления капиталом
Владимир Белогорохов
Частный инвестор, аналитик

Новички берут на себя риски в 5–10% тогда,
когда процент должен составлять всего 1–2%.
Брюс Ковнер

Управление капиталом — гораздо более широкое понятие, чем обычно трактуется в учебниках по трейдингу, по сути, это план распределения денег между различными активами. В настоящее время в экономике преобладает увеличение кредитных средств и наращивание долгов. Денег становится всё больше от года к году, а глобализация захватывает все новые и новые рынки. Так, Япония стремительно развивалась после Второй мировой войны именно за счёт иностранного капитала. Китай за несколько десятилетий настолько поднял свою экономику, что теперь он наравне с ведущими державами. Неслучайно Трамп развязал торговую войну с Поднебесной. Но производство в Китае становится дорогим, поэтому корпорации мирового масштаба обратили внимание на Индию, где огромное количество беднейшего населения, готового работать за существенно меньшие зарплаты. Инвестор вкладывает свои средства только в актив, приносящий прибыль, которая потом также инвестируется в другой актив, затем в третий и так далее. Это может быть недвижимость, бизнес, ценные бумаги, валюту, деривативы и прочее. 

Памятка техническому аналитику и спекулянту

Торговую систему (ТС) необходимо проверить на всех рынках, на которых планируете торговать. Может получиться так, что на одном активе ТС будет работать, а на другом нет. Исходя из полученных данных, можно определить, сколько денег вложить в сделку и какие при этом могут быть убытки. Неслучайно эпиграфом к этой статье стало высказывание Брюса Ковнера. Действительно, новички, пытаясь заработать много и быстро, стремятся вложить в сделку все средства или их существенную часть. Риск велик, но жадность затмевает разум. Именно поэтому появляется спрос на точные прогнозы и предсказателей. Опять-таки, наличие небольшого начального капитала, усиленное стремлением быстро стать миллионером, толкает на совершение высоко рискованных операций.

Всегда помним, что каждая открытая позиция может быть убыточной, поэтому важно понимать, какие перспективы ожидают на длительном промежутке времени.

Входя в рынок, используйте ту часть своих средств, которыми вы готовы пожертвовать. При этом ещё должно оставаться достаточно денег для последующих позиций. Посчитать это несложно. Возьмём максимальный нарастающий убыток, допустим, десять сделок, увеличив его вдвое, получаем 20 позиций. Считаем, что в каждой сделке теряется не более 1% от депозита. Если депозит 500 тыс. руб., то максимальный риск в одной сделке не должен превышать 5000 руб. Совершив 20 сделок, максимальные потери составят 100 тыс. руб. Вернёмся к примеру, рассмотренному в статье «Принципы построения торговой системы. Часть шестая». Напомню, что мы рассматривали сделку с акциями МосБиржи. Расчётный убыток как расстояние между входом и ордером стоп-лосс равен: (132,4 — 121,22) * 1 лот = 111,8 руб. Это сумма за один стандартный лот, равный десяти акциям. Если вы можете себе позволить рисковать на 5000 руб., то объём вашей сделки: 5000 / 111,8 = 44 лота, или 440 акций. Риск меньше 1% от депозита. Как видите, стандартная рекомендация в 1% подходит для результатов тестирования ТС, но может быть иначе.

Оптимизация параметров

Несомненно, параметры индикаторов влияют на результативность, и нередко возникает мысль о подборе оптимальных параметров. Это проще делать через тестер стратегий. Индикатор с различными параметрами прогоняют в тестере с целью выяснить, какие значения станут наилучшими. После тестирования мы получаем так называемые оптимальные параметры, то есть дающие наилучший результат. Именно эти параметры и принимают в дальнейшую работу. Здесь хотелось бы предостеречь от одной ошибки. Тестер стратегий действительно покажет наилучший параметр, но это будет результат за прошлый период, а торговать вам придётся в будущем, которое не будет точно таким же, как протестированный отрезок времени.

Оптимальный для исторического участка параметр может стать абсолютно не оптимальным для будущего. Поэтому не рекомендуется сильно увлекаться оптимизацией. Гораздо проще использовать в качестве параметров для индикаторов естественные временные циклы, то есть количество торговых минут, часов или дней.

Несколько советов для тех, кто хочет начать торговать на бирже
  1. Используй только те деньги, которые можешь позволить себе потерять. Нельзя вкладывать последние или заёмные средства.

  2. Необходимо психологически отделить процесс торговли от жажды наживы. Торговля — это монотонная работа, а не игра.

  3. Нельзя формировать новое мнение во время торговли.

  4. Слушай, что говорят другие, но относись к этому скептически и поступай согласно правилам ТС.

  5. Всегда помни о риске и ограничивай его, выставляя защитные ордера.

  6. Соблюдай правила управления капиталом.

  7. По возможности сокращай убытки и позволяй прибыли расти.

  8. Проверяй любую полученную стратегию, даже если она была куплена.

  9. Стремись больше инвестировать, а не спекулировать.

  10. В обязательном порядке составь план по распределению капитала в различные активы.

  11. Инвестируй часть от всех доходов, а доходы от инвестиций вкладывай в новые активы.

  12. Изучай новые активы, но не торопись покупать их.

Информация, представленная в статье, не является призывом или рекомендацией к действию. Принимая решение совершать торговые операции на финансовых рынках, вы в полной мере осознаёте и принимаете на себя все риски.

При подготовке данного цикла статей были использованы материалы из книг: Д. Л. Маккормик «Энциклопедия торговых стратегий», А. Элдер «Трейдинг с доктором Элдером».

__

Чтобы полученные знания не выветрились из головы, рекомендуем как можно скорее закрепить их на практике. Тем более, что открыть торговый счёт в «Открытие Брокер» можно буквально за пять минут. И обязательно подписывайтесь на нашу рассылку — полезные материалы помогут в процессе обучения!

Вам также может понравиться:
Принципы создания торговой системы. Часть первая
Зачем нужны строгие правила при торговле на бирже
Принципы построения торговой системы. Часть вторая
Формулировка правил для открытия позиции
Принципы построения торговой системы. Часть третья
Формулировка правил для открытия позиции
Принципы построения торговой системы. Часть четвёртая
Формулировка правил для открытия позиции
Принципы построения торговой системы. Часть пятая
Создание правил ограничения убытков
Принципы построения торговой системы. Часть шестая
Создание правил ограничения убытков. Часть вторая
Принципы построения торговой системы. Часть седьмая
Создаём правила ведения позиции
Тестирование и оценка эффективности торговой системы. Часть первая
Порядок проведения теста
Тестирование и оценка эффективности торговой системы. Часть вторая
Что должно насторожить при выборе системы