Профессиональный инвестор при составлении своего инвестиционного портфеля всегда должен учитывать возможные финансово-экономические риски, которые могут повлиять на доходность его инвестиций в ценные бумаги. Дело в том, что риски имеют нестабильный характер возникновения и поэтому необходимо понимать, как ими управлять уже на стадии формирования портфеля.
Выбор финансовых инструментов начинается с анализа компаний, в которые планируется перераспределение капитала инвестора. При этом необходимо учитывать:
По совокупности перечисленных параметров все рассматриваемые компании можно условно разделить на четыре основные группы:
При оценке деятельности руководящего состава можно использовать количественный и информационно-аналитический методы анализа. Такой подход позволяет составить максимально полное представление о финансовой надежности компании и оценить потенциальный риск инвестирования в ее активы. В список анализируемых показателей входят:
После того, как инвестор полностью сформировал свой портфель, ему необходимо поддерживать уровень доходности собранных финансовых инструментов на стабильно высоком уровне. Для этого можно воспользоваться следующим эффективным алгоритмом управления:
Подытоживая все изложенные факторы, которые оказывают непосредственное влияние на уровень доходности портфеля, можно составить четкую стратегию работы с возможными рисками. Сама по себе вероятность возникновения экономических факторов нестабильности может варьироваться в широком диапазоне, однако существует ряд основных элементов, которые оказывают непосредственное влияние на доходность любого инвестиционного портфеля. Таким образом, для грамотного управления своими вложениями необходимо:
--
Статья подготовлена по материалам книги А. Г. Хачатряна
«Успешные инвестиции на фондовом рынке: как зарабатывать на акциях».