Когда ты инвестор-новичок, очень страшно впервые пробовать свои силы на бирже. В голове скачет куча финансовых терминов, неустоявшихся знаний и обывательских страхов. Однако так или иначе все инвесторы проходят через это, и я расскажу о своем опыте.
Я начала с самого понятного мне и надежного рынка — долгового, т.е. с покупки облигаций. Причём с облигаций государственных.
Что такое государственные облигации?
Облигации федерального займа, или ОФЗ — долговые ценные бумаги, выпускаемые правительством РФ. Это означает, что, покупая ОФЗ, вы даете в долг государству, а оно, в свою очередь, обязуется вам вернуть средства в определённый срок с процентами. Фиксируются обязательства по возврату специальной ценной бумагой — облигацией.
Как купить облигации? Откройте брокерский счёт.
Выпускает ОФЗ от имени Российской Федерации Министерство финансов РФ (т. е. является эмитентом этих облигаций). А все операции по ОФЗ уполномочен проводить Центральный Банк РФ (ЦБ). Оборот государственных облигаций — покупка и продажа этих ценных бумаг — происходит на Московской бирже. Все записи по обращению ОФЗ ведутся ЦБ в электронном виде.
В советские времена государство брало в долг у граждан, продавая гособлигации через сберкассы. Сейчас же выпуск таких долговых ценных бумаг осуществляется с помощью специального финансового института — биржи. Т.е. это место, где могут встретиться продавцы со своим предложением (в нашем случае — ЦБ с долговыми бумагами) и покупатели с деньгами. Биржа ведет учет всех процедур и операций в рамках специальной секции — долговой. В наше время всё осуществляется электронно — никуда фактически ездить и оформлять какие-то документы не надо. Все операции по покупке любых ценных бумаг вы осуществляете через своего брокера, у которого открыли счёт. Вы же уже в курсе, что физически на биржу нельзя выйти частному лицу, это можно сделать только через лицензированного посредника — брокера? Через брокера вы можете торговать как самостоятельно, установив торговый терминал, так и отдав голосовой приказ по телефону — например, «Открытие Брокер» предоставляет такую возможность. Благодаря тому, что облигации обращаются на открытой для всех торговой площадке — бирже, инвестор в любой момент может не только купить облигацию, но и продать её, не дожидаясь срока её погашения. На эти ценные бумаги обычно всегда есть спрос.
Чем хороши ОФЗ для инвесторов?
Надежность.
Выпуск таких государственных облигаций, т. е. займ денег у населения, активно практикуется во всем мире, а эти ценные бумаги считаются самым надежным способом инвестирования, поскольку гарантии по ним дает само государство. Это одна из причин, почему ОФЗ обладают высокой ликвидностью, т. е. очень востребованы: инвесторы охотно покупают бумаги такой степени надежности и гарантированной доходности.
Доходность.
На биржевой рынок мы выходим всё-таки зарабатывать. Согласно азам финансовой грамотности, чем больше надежность, тем меньше доходность. Будет ли стоить игра свеч при инвестициях в самые надежные ценные бумаги? Доходность облигаций федерального займа в сегодняшних экономических условиях сопоставима с банковскими депозитами, а местами и превосходит их. Конечно, наибольшие проценты получаются при длительных сроках инвестирования, однако и средние цифры неплохи: на сегодняшний день эксперты называют усредненную цифру доходности около 7-8%.
Доступность. Приятный бонус для начинающих: цена облигаций федерального займа начинается от 1000 рублей. Такой низкий порог входа позволяет безболезненно попробовать инвестиции в облигации. Кроме того, купить облигации федерального займа может каждый — и частник, и компания, в том числе и нерезиденты. Покупка ОФЗ возможна и посредством ИИС — индивидуального инвестиционного счёта. В этом случае можно рассчитывать на ещё большую доходность.
Широкий выбор сроков инвестирования и способов получения доходов.
Государственные займы делаются на различные сроки:
- краткосрочные гособлигации выпускаются на срок до года,
- среднесрочные — до 5 лет,
- долгосрочные облигации федерального займа начинаются от 5 лет и могут охватывать десятилетия.
Кроме того, доход по облигациям, т. е. обещанные проценты, может выплачиваться различными способами. Выплата называется «купон», его размер и периодичность выплаты оговариваются при выпуске ценной бумаги.
Варианты получения дохода от ОФЗ:
- ОФЗ-ПД — с постоянным купоном: раз в полгода по этой ценной бумаге выплачивается заранее оговоренные процент — один и тот же;
- ОФЗ-ПК — с переменным купоном: здесь выплата по купону привязана к какому-либо макроэкономическому показателю. В РФ это, как правило, ставка RUONIA, показатели которой обычно близки к ключевой ставке ЦБ.
- ОФЗ-АД — с амортизацией долга: здесь в оговоренные периоды выплачивается не только процент, но постепенно гасится и основная сумма долга.
- ОФЗ-ИН — с индексируемым номиналом: здесь нет оговоренного процентного дохода, а стоимость ОФЗ индексируется ежемесячно в соответствии с индексом потребительских цен в РФ.
Как я покупаю ОФЗ
Информацию о выпусках ОФЗ можно посмотреть на сайте Минфина.
О том, какие ОФЗ торгуются на бирже и каким образом, какую имеют доходность по результатам последней сделки — на сайте Московской биржи: раздел «Фондовый рынок» → «Ход торгов»
Новости о начале торгов новых выпусков облигаций и о выплате купонов также доступны на сайте Московской бирже в разделе облигаций: «Акции и облигации» → «Рынок облигаций».
Определившись с подходящей бумагой, остается только зачислить деньги на свой брокерский счёт и после пополнения счёта — купить ОФЗ.
Мое резюме
ОФЗ на сегодняшний день в РФ сочетают лучшее, что есть на финансовых рынках: самую высокую надежность, хорошую гарантированную доходность, доступность и простоту. Что, безусловно, делает эти ценные бумаги одним из самых привлекательных способов инвестирования средств и для профессионалов, и особенно для новичков. Низкий порог входа позволяет попробовать и посмотреть варианты работы на бирже с минимальными рисками для себя, чтобы понять, как это работает. Я всем желаю удачи в инвестировании!
